Анализ финансово-хозяйственной деятельности

Август 8, 2022

Главная
Финансы
Анализ финансово-хозяйственной деятельности

Содержание

2. Ключевой целью финансового анализа является получение определенного числа основных параметров, дающих объективную и обоснованную характеристику финансового
3. Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия Анализ ликвидности баланса Анализ коэффициентов ликвидности (платежеспособности)
4. Агрегированный баланс
5. Ликвидность баланса
6. Условия абсолютной ликвидности баланса А1 ≥ П1 А2 ≥ П2 А3 ≥ П3 А4 ≤ П4
7. Показатели ликвидности предприятия коэффициент абсолютной ликвидности коэффициент быстрой ликвидности коэффициент текущей ликвидности чистый оборотный капитал
8. Коэффициент абсолютной ликвидности Кал = А1/(П1+П2) Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения Текущие обязательства Показывает, какую
9. Коэффициент быстрой ликвидности Кпл = (А1+А2)/(П1+П2) Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения + Дебиторская задолженность со
10. Коэффициент текущей ликвидности Ктл = (А1+А2+А3)/(П1+П2) Текущие активы Текущие обязательства Показывает в какой мере краткосрочные обязательства
11. Чистый оборотный капитал= Оборотные активы - Текущие обязательства Превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами свидетельствует о
12. Параметры для оценки финансовой устойчивости Анализ финансовой устойчивости Абсолютные показатели Относительные показатели
13. Формирование Чистого оборотного капитала
14. Абсолютный показатель финансовой устойчивости Источники средств для формирования запасов и затрат – Величина запасов и затрат
15. Источники средств для формирования запасов и затрат Наличие собственных оборотных средств Наличие собственных и долгосрочных заемных
16. Наличие собственных оборотных средств (СОС) СОС= Собственный капитал –Внеоборотные активы
17. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников (СД) СД = СОС+ долгосрочные обязательства
18. Общая величина основных источников формирования запасов (ОИ) ОИ=СД + Краткосрочные кредиты и займы
19. Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости (S) 1, если источники равны либо превышают запасы 0, если источники
20. Типы финансовой устойчивости предприятия Абсолютная финансовая устойчивость S={1.1.1} Высокий уровень платежеспособности, предприятие не зависит от внешних
21. Типы финансовой устойчивости предприятия Нормальная финансовая устойчивость S={0.1.1} Гарантирует выполнение финансовых обязательств предприятия
22. Типы финансовой устойчивости предприятия Неустойчивое финансовое состояние S={0.0.1} Сопряжено с нарушением платежеспо- собности, при котором тем
23. Типы финансовой устойчивости предприятия Кризисное финансовое состояние S={0.0.0} Предприятие полностью неплатежеспособно и находится на грани банкротства
24. Относительные показатели финансовой устойчивости Коэффициент автономии Коэффициент зависимости Коэффициент финансового риска Коэффициент финансовой устойчивости Коэффициент маневренности
25. Относительные показатели финансовой устойчивости Коэффициент реальной стоимости имущества Индекс постоянного актива Коэффициент износа основных средств Коэффициент
26. Коэффициент автономии = Собственный капитал Валюта баланса Характеризует независимость от заемных средств. Показывает долю собственных средств
27. Коэффициент финансовой зависимости= Заемный капитал Валюта баланса Показывает долю заемных средств в общей сумме всех средств
28. Коэффициент финансового риска = Заемный капитал Собственный капитал Показывает сколько заемных средств привлекло предприятие на 1
29. Коэффициент финансового устойчивости Собственный капитал + Долгосрочные обязательства Валюта баланса Показывает какая часть актива финансируется за
30. Коэффициент маневренности= Собственный капитал – Внеоборотные активы Собственный капитал Показывает долю собственных оборотных средств в собственном
31. Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными средствами Собственный капитал – Внеоборотные активы Запасы Показывает в какай
32. Коэффициент обеспеченности собственными средствами Собственный капитал – Внеоборотные активы Оборотные активы Показывает долю собственных оборотных средств
33. Коэффициент реальной стоимости имущества Основные средства + Незавершенное строительство+Сырье и материалы + Незавершенное производство Валюта баланса
34. Индекс постоянного актива Внеоборотные активы Собственный капитал Показывает в какой степени внеоборотные активы финансируются за счет
35. Коэффициент износа основных средств Амортизация основных средств Первоначальная стоимость основных средств
36. Коэффициент годности основных средств Остаточная стоимость основных средств Первоначальная стоимость основных средств
37. Оценка деловой активности Качественные критерии Количественные критерии Абсолютные показатели Относительные показатели
38. Критерий экономической эффективности, «Золотое правило экономики» ТП>TВ>TА>100% Где Тп, Tв, TА –соответственно темпы изменения прибыли, выручки
39. Коэффициенты деловой активности Коэффициент оборачиваемости активов (капитала) Коэффициент оборачиваемости собственного капитала Коэффициент оборачиваемости оборотных активов Коэффициент
40. Коэффициенты деловой активности Период погашения дебиторской задолженности Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности Период погашения кредиторской задолженности Коэффициент
41. Коэффициент оборачиваемости активов (капитала) Выручка от продаж Среднегодовая стоимость активов Показывает скорость оборота всех средств предприятия
42. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала Выручка от продаж Среднегодовая стоимость собственного капитала Отражает активность собственных средств. Рост
43. Коэффициет оборачиваемости оборотных активов Выручка от продаж Среднегодовая стоимость оборотных активов Показывает скорость оборота всех оборотных
44. Коэффициент оборачиваемости запасов Себестоимость проданной продукции Средняя стоимость запасов Показывает скорость оборота запасов и затрат, то
45. Период оборота запасов Период в днях Коэффициент оборачиваемости запасов Показывает продолжительность оборота материальных средств
46. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности - Выручка от продажи Средняя величина дебиторской задолженности Показывает расширение или снижение
47. Период погашения дебиторской задолженности - Период в днях Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Характеризует продолжительность одного оборота
48. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности - Выручка от продаж Средняя величина кредиторской задолженности Показывает скорость оборота кредиторской
49. Период погашения кредиторской задолженности - Период в днях Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности Характеризует период времени, за
50. Коэффициент устойчивости экономического роста - Реинвестированная прибыль Средняя величина собственного капитала Характеризует устойчивость и перспективу экономического
51. Коэффициенты рентабельности рентабельность продаж рентабельность основной деятельности рентабельность активов рентабельность собственного капитала рентабельность инвестиций.
52. Рентабельность продаж Прибыль от продаж Выручка от продаж Показывает доходность реализации то есть на сколько рублей
53. Рентабельность основной деятельности Прибыль от продаж Себестоимость реализованной продукции Показывает долю прибыли от продаж в сумме
54. Рентабельность активов Чистая прибыль Средняя величина активов Определяет эффективность всего имущества предприятия. Показывает какую прибыль получает
55. Рентабельность собственного капитала= Чистая прибыль Средняя величина собственного капитала Отражает эффективность использования средств, принадлежащих собственникам предприятия.
57. Скачать презентацию

Слайд 2

Ключевой целью финансового анализа является получение определенного числа основных параметров, дающих

объективную и обоснованную характеристику финансового состояния предприятия.

Слайд 3

Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия
Анализ ликвидности баланса
Анализ коэффициентов ликвидности

(платежеспособности)

Слайд 4

Агрегированный баланс

Слайд 5

Ликвидность баланса

Слайд 6

Условия абсолютной ликвидности баланса
А1 ≥ П1
А2 ≥ П2
А3 ≥

П3
А4 ≤ П4

Слайд 7

Показатели ликвидности предприятия
коэффициент абсолютной ликвидности
коэффициент быстрой ликвидности
коэффициент текущей ликвидности
чистый оборотный капитал

Слайд 8

Коэффициент абсолютной ликвидности
Кал = А1/(П1+П2)
Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения
Текущие

обязательства
Показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить немедленно
Нормальное значение: 0,2-0,3

Слайд 9

Коэффициент быстрой ликвидности
Кпл = (А1+А2)/(П1+П2)
Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения +

Дебиторская задолженность со сроком погашения до 12 месяцев + Прочие оборотные активы
Текущие обязательства
Отражает прогнозируемые платежные способности предприятия при условии полного погашения краткосрочной дебиторской задолженности.
0,7-0,8

Слайд 10

Коэффициент текущей ликвидности
Ктл = (А1+А2+А3)/(П1+П2)
Текущие активы
Текущие обязательства
Показывает в какой мере

краткосрочные обязательства обеспечиваются текущими активами
≥2

Слайд 11

Чистый оборотный капитал=
Оборотные активы -
Текущие обязательства
Превышение оборотных средств над краткосрочными

обязательствами свидетельствует о наличии у предприятия долгосрочных финансовых ресурсов для финансирования своей деятельности
Зависит от особенностей деятельности предприятия

Слайд 12

Параметры для оценки финансовой устойчивости
Анализ финансовой устойчивости
Абсолютные показатели
Относительные показатели

Слайд 13

Формирование Чистого оборотного капитала

Слайд 14

Абсолютный показатель финансовой устойчивости
Источники средств для формирования запасов и затрат –

Величина запасов и затрат

Слайд 15

Источники средств для формирования запасов и затрат
Наличие собственных оборотных средств
Наличие собственных

и долгосрочных заемных источников
Общая величина основных источников формирования запасов

Слайд 16

Наличие собственных оборотных средств (СОС)
СОС= Собственный капитал –Внеоборотные активы

Слайд 17

Наличие собственных и долгосрочных заемных источников (СД)
СД = СОС+ долгосрочные обязательства

Слайд 18

Общая величина основных источников формирования запасов (ОИ)
ОИ=СД + Краткосрочные кредиты и

займы

Слайд 19

Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости (S)
1, если источники равны

либо превышают запасы
0, если источники меньше запасов

Слайд 20

Типы финансовой устойчивости предприятия
Абсолютная финансовая устойчивость S={1.1.1}
Высокий уровень платежеспособности, предприятие не

зависит от внешних кредиторов.

Слайд 21

Типы финансовой устойчивости предприятия
Нормальная финансовая устойчивость S={0.1.1}
Гарантирует выполнение финансовых обязательств предприятия

Слайд 22

Типы финансовой устойчивости предприятия
Неустойчивое финансовое состояние S={0.0.1}
Сопряжено с нарушением платежеспо- собности,

при котором тем не менее сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения собственного капитала и оптимизации запасов

Слайд 23

Типы финансовой устойчивости предприятия
Кризисное финансовое состояние S={0.0.0}
Предприятие полностью неплатежеспособно и находится

на грани банкротства

Слайд 24

Относительные показатели финансовой устойчивости
Коэффициент автономии
Коэффициент зависимости
Коэффициент финансового риска
Коэффициент финансовой устойчивости
Коэффициент маневренности
Коэффициент

обеспеченности запасов и затрат собственными средствами
Коэффициент обеспеченности собственными средствами

Слайд 25

Относительные показатели финансовой устойчивости
Коэффициент реальной стоимости имущества
Индекс постоянного актива
Коэффициент износа основных

средств
Коэффициент годности основных средств

Слайд 26

Коэффициент автономии =
Собственный капитал
Валюта баланса
Характеризует независимость от заемных средств.
Показывает долю собственных

средств в общей сумме всех средств предприятия.
≥ 0.5

Слайд 27

Коэффициент финансовой зависимости=
Заемный капитал
Валюта баланса
Показывает долю заемных средств в общей сумме

всех средств предприятия.
≤ 0.5

Слайд 28

Коэффициент финансового риска =
Заемный капитал
Собственный капитал
Показывает сколько заемных средств привлекло предприятие

на 1 руб. вложенных в активы собственных средств.
< 1

Слайд 29

Коэффициент финансового устойчивости
Собственный капитал + Долгосрочные обязательства
Валюта баланса
Показывает какая часть актива

финансируется за счет устойчивых источников.
≥0,6

Слайд 30

Коэффициент маневренности=
Собственный капитал – Внеоборотные активы
Собственный капитал
Показывает долю собственных оборотных

средств в собственном капитале.
0,2-0,5

Слайд 31

Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными средствами
Собственный капитал – Внеоборотные активы
Запасы
Показывает

в какай степени запасы финансируются за счет собственных оборотных средств.
0,6-0,8

Слайд 32

Коэффициент обеспеченности собственными средствами
Собственный капитал – Внеоборотные активы
Оборотные активы
Показывает долю собственных

оборотных средств в оборотных активах.
≥0,1

Слайд 33

Коэффициент реальной стоимости имущества
Основные средства + Незавершенное строительство+Сырье и материалы +

Незавершенное производство
Валюта баланса
Показывает долю имущества производственного назначения в активах предприятия.
≥0,5

Слайд 34

Индекс постоянного актива
Внеоборотные активы
Собственный капитал
Показывает в какой степени внеоборотные активы финансируются

за счет собственного капитала.

Слайд 35

Коэффициент износа основных средств
Амортизация основных средств
Первоначальная стоимость основных средств

Слайд 36

Коэффициент годности основных средств
Остаточная стоимость основных средств
Первоначальная стоимость основных средств

Слайд 37

Оценка деловой активности
Качественные критерии
Количественные критерии
Абсолютные показатели
Относительные показатели

Слайд 38

Критерий экономической эффективности, «Золотое правило экономики»
ТП>TВ>TА>100%
Где Тп, Tв, TА –соответственно

темпы изменения прибыли, выручки и суммы активов (авансированного капитала)

Слайд 39

Коэффициенты деловой активности
Коэффициент оборачиваемости активов (капитала)
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала
Коэффициент оборачиваемости оборотных

активов
Коэффициент оборачиваемости запасов
Период оборота запасов
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

Слайд 40

Коэффициенты деловой активности
Период погашения дебиторской задолженности
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
Период

погашения кредиторской задолженности
Коэффициент устойчивости экономического роста.

Слайд 41

Коэффициент оборачиваемости активов (капитала)
Выручка от продаж
Среднегодовая стоимость активов
Показывает скорость оборота всех

средств предприятия

Слайд 42

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала
Выручка от продаж
Среднегодовая стоимость собственного капитала
Отражает активность собственных

средств. Рост в динамике означает повышение эффективность использования собственного капитала

Слайд 43

Коэффициет оборачиваемости оборотных активов
Выручка от продаж
Среднегодовая стоимость оборотных активов
Показывает скорость

оборота всех оборотных средств предприятия (как материальных так и денежных), или сколько рублей выручки прихо-дится на каждый рубль данного вида активов.

Слайд 44

Коэффициент оборачиваемости запасов
Себестоимость проданной продукции
Средняя стоимость запасов
Показывает скорость оборота запасов и

затрат, то есть число оборотов за отчетные период в течении которого материальные оборотные средства превращаются в денежную форму

Слайд 45

Период оборота запасов
Период в днях
Коэффициент оборачиваемости запасов
Показывает продолжительность оборота материальных

средств

Слайд 46

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
-
Выручка от продажи
Средняя величина дебиторской задолженности
Показывает расширение

или снижение коммерческого кредита, предоставляемого предприятием

Слайд 47

Период погашения дебиторской задолженности
-
Период в днях
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
Характеризует продолжительность

одного оборота дебиторской задолженности

Слайд 48

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
-
Выручка от продаж
Средняя величина кредиторской задолженности
Показывает скорость

оборота кредиторской задолженности

Слайд 49

Период погашения кредиторской задолженности
-
Период в днях
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
Характеризует период

времени, за который предприятие покрывает срочную задолженность

Слайд 50

Коэффициент устойчивости экономического роста
-
Реинвестированная прибыль
Средняя величина собственного капитала
Характеризует устойчивость и

перспективу экономического развития предприятия. Определяет возможности предприятия по расширению основной деятельности за счет реинвестирования собственных средств
К ур = ЧПразв/СС *ЧП/ЧП * В/В*А/А=
Чпразв/ЧП *ЧП/В * В/А* А/СС = Дчп на разв *Rпродаж*К об* 1/Ка
К ур = К об*Rпродаж* Дчп на разв *1/Ка

Слайд 51

Коэффициенты рентабельности
рентабельность продаж
рентабельность основной деятельности
рентабельность активов
рентабельность собственного капитала
рентабельность инвестиций.

Слайд 52

Рентабельность продаж
Прибыль от продаж
Выручка от продаж
Показывает доходность реализации то есть на

сколько рублей нужно реализовать продукции что бы получить 1 руб. прибыли

Слайд 53

Рентабельность основной деятельности
Прибыль от продаж
Себестоимость реализованной продукции
Показывает долю прибыли от

продаж в сумме затрат на производство

Слайд 54

Рентабельность активов
Чистая прибыль
Средняя величина активов
Определяет эффективность всего имущества предприятия. Показывает какую

прибыль получает предприятие с каждого рубля вложенного в активы

Слайд 55

Рентабельность собственного капитала=
Чистая прибыль
Средняя величина собственного капитала
Отражает эффективность использования

средств, принадлежащих собственникам предприятия. Основной критерий при оценке уровня котировки акций на бирже

Анализ финансово-хозяйственной деятельности

Содержание

Ключевой целью финансового анализа является получение определенного числа основных параметров, дающих

Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия Анализ ликвидности баланса Анализ коэффициентов ликвидности

Агрегированный баланс

Ликвидность баланса

Условия абсолютной ликвидности балансаА1 ≥ П1 А2 ≥ П2 А3 ≥

Показатели ликвидности предприятиякоэффициент абсолютной ликвидностикоэффициент быстрой ликвидностикоэффициент текущей ликвидностичистый оборотный капитал

Коэффициент абсолютной ликвидностиКал = А1/(П1+П2)Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения Текущие

Коэффициент быстрой ликвидностиКпл = (А1+А2)/(П1+П2)Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения +

Коэффициент текущей ликвидностиКтл = (А1+А2+А3)/(П1+П2)Текущие активы Текущие обязательстваПоказывает в какой мере

Чистый оборотный капитал=Оборотные активы - Текущие обязательстваПревышение оборотных средств над краткосрочными

Параметры для оценки финансовой устойчивостиАнализ финансовой устойчивостиАбсолютные показатели Относительные показатели

Формирование Чистого оборотного капитала

Абсолютный показатель финансовой устойчивостиИсточники средств для формирования запасов и затрат –

Источники средств для формирования запасов и затратНаличие собственных оборотных средствНаличие собственных

Наличие собственных оборотных средств (СОС)СОС= Собственный капитал –Внеоборотные активы

Наличие собственных и долгосрочных заемных источников (СД)СД = СОС+ долгосрочные обязательства

Общая величина основных источников формирования запасов (ОИ)ОИ=СД + Краткосрочные кредиты и

Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости (S) 1, если источники равны

Типы финансовой устойчивости предприятияАбсолютная финансовая устойчивость S={1.1.1}Высокий уровень платежеспособности, предприятие не

Типы финансовой устойчивости предприятияНормальная финансовая устойчивость S={0.1.1}Гарантирует выполнение финансовых обязательств предприятия

Типы финансовой устойчивости предприятияНеустойчивое финансовое состояние S={0.0.1}Сопряжено с нарушением платежеспо- собности,

Типы финансовой устойчивости предприятияКризисное финансовое состояние S={0.0.0}Предприятие полностью неплатежеспособно и находится

Относительные показатели финансовой устойчивостиКоэффициент реальной стоимости имуществаИндекс постоянного активаКоэффициент износа основных

Коэффициент автономии =Собственный капиталВалюта балансаХарактеризует независимость от заемных средств.Показывает долю собственных

Коэффициент финансовой зависимости=Заемный капиталВалюта балансаПоказывает долю заемных средств в общей сумме

Коэффициент финансового риска =Заемный капиталСобственный капиталПоказывает сколько заемных средств привлекло предприятие

Коэффициент финансового устойчивостиСобственный капитал + Долгосрочные обязательстваВалюта балансаПоказывает какая часть актива

Коэффициент маневренности= Собственный капитал – Внеоборотные активыСобственный капитал Показывает долю собственных оборотных

Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными средствамиСобственный капитал – Внеоборотные активыЗапасыПоказывает

Коэффициент обеспеченности собственными средствамиСобственный капитал – Внеоборотные активыОборотные активы Показывает долю собственных

Коэффициент реальной стоимости имуществаОсновные средства + Незавершенное строительство+Сырье и материалы +

Индекс постоянного активаВнеоборотные активыСобственный капитал Показывает в какой степени внеоборотные активы финансируются

Коэффициент износа основных средствАмортизация основных средств Первоначальная стоимость основных средств

Коэффициент годности основных средствОстаточная стоимость основных средств Первоначальная стоимость основных средств

Оценка деловой активностиКачественные критерии Количественные критерииАбсолютные показателиОтносительные показатели

Критерий экономической эффективности, «Золотое правило экономики»ТП>TВ>TА>100%Где Тп, Tв, TА –соответственно

Коэффициенты деловой активностиПериод погашения дебиторской задолженности Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности Период

Коэффициент оборачиваемости активов (капитала)Выручка от продажСреднегодовая стоимость активовПоказывает скорость оборота всех

Коэффициент оборачиваемости собственного капиталаВыручка от продажСреднегодовая стоимость собственного капиталаОтражает активность собственных

Коэффициет оборачиваемости оборотных активов Выручка от продажСреднегодовая стоимость оборотных активовПоказывает скорость

Коэффициент оборачиваемости запасовСебестоимость проданной продукцииСредняя стоимость запасовПоказывает скорость оборота запасов и

Период оборота запасовПериод в днях Коэффициент оборачиваемости запасовПоказывает продолжительность оборота материальных

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности-Выручка от продажиСредняя величина дебиторской задолженности Показывает расширение

Период погашения дебиторской задолженности-Период в дняхКоэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Характеризует продолжительность

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности-Выручка от продажСредняя величина кредиторской задолженности Показывает скорость

Период погашения кредиторской задолженности-Период в дняхКоэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности Характеризует период

Коэффициент устойчивости экономического роста-Реинвестированная прибыль Средняя величина собственного капиталаХарактеризует устойчивость и

Рентабельность продажПрибыль от продажВыручка от продажПоказывает доходность реализации то есть на

Рентабельность основной деятельностиПрибыль от продажСебестоимость реализованной продукции Показывает долю прибыли от

Рентабельность активовЧистая прибыльСредняя величина активовОпределяет эффективность всего имущества предприятия. Показывает какую

Рентабельность собственного капитала=Чистая прибыль Средняя величина собственного капиталаОтражает эффективность использования

Похожие презентации