Фундаментальный анализ FOREX

Июль 25, 2022

Главная
Финансы
Фундаментальный анализ FOREX

Содержание

2. Цель фундаментального анализа Фундаментальный анализ это интерпретация и оценка основных экономических показателей и факторов развития страны.
3. Основные фундаментальные факторы Экономические факторы Политические Слухи и ожидания Форс мажор
4. Экономические факторы Данные экономического развития страны Торговые переговоры, заседания большой семерки или торговых союзов (ВТО), Выступление
5. Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) Является главным индикатором отражающим состояние
6. Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) GDP advance GDP preliminary GDP
7. Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) Данные по GDP США
8. Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP)
9. Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) Выход предварительного ВВП Рынок ожидал
10. Данные экономического развития страны Платежный баланс Balance of payments (Current account) Представляет собой соотношение между суммой
11. Данные экономического развития страны Торговый баланс Trade Balance (International Trade) Представляет собой разницу между суммой цен
12. Данные экономического развития страны Торговый баланс Trade Balance (International Trade) Данные по Trade balance в Европе
13. Данные экономического развития страны Промышленное производство - Industrial Production Является одним из главных индикаторов отражающих состояние
14. Данные экономического развития страны Промышленное производство - Industrial Production Индекс промышленного производства (Industrial production) в США
15. Данные экономического развития страны Емкость использования – Capacity utilisation Определяет степень использования производственного потенциала экономики страны.
16. Данные экономического развития страны Заказы на товары длительного пользования Durable goods orders К товарам длительного пользования
17. Данные экономического развития страны Заказы на товары длительного пользования Durable goods orders
18. Данные экономического развития страны Производительность труда Productivity Показывает изменение объема выпущенной продукции приходящегося на одного работника.
19. Данные экономического развития страны Производительность труда Productivity Выход данных по производительности труда
20. Данные экономического развития страны Личные доходы – Personal Income Индекс включает в себя заработную плату рабочих
21. Данные экономического развития страны Личные расходы – Personal Spending Отражает изменение расходования средств для удовлетворения личных
22. Данные экономического развития страны Уровень безработицы – Unemployment rate Показывает процентное отношение числа безработных к общей
23. Данные экономического развития страны Индекс промышленных цен Producer Price Index (PPI) Определяет изменение уровня цен на
24. Данные экономического развития страны Индекс цен потребителей Consumer Price Index (CPI) Определяет изменение уровня розничных цен
25. Interest Rate Процентные ставки Official interest rate – официальная учетная ставка по которой банки занимают деньги
26. Interest Rate Процентные ставки Япония Overnight call rate terget – ориентировочная ставка процентов по краткосрочным депозитам
27. Interest Rate Процентные ставки
28. Interest Rate Процентные ставки Изменение процентных ставок В Европейском союзе
29. Interest Rate Процентные ставки Повышение учетной ставки Повышение доходности по государственным ценным бумагам (Goverment Bond) Повышение
30. Interest Rate Процентные ставки Комитет открытого рынка Федеральной резервной системы США (FOMC) принял сегодня решение снизить
31. Фондовые индексы
32. Фондовые индексы Индекс Доу Джонса и график EURUSD
33. Фундаментальные новости и аналитика Новостная лента компании Forexite http://www.forexite.com
34. Фундаментальные новости и аналитика Календарь событий на неделю компании Forexite http://www.forexite.com
35. Фундаментальные новости и аналитика Сайт Bloomberg www.bloomberg.com
36. Фундаментальные новости и аналитика Сайт компании REUTERS www.reuters.com
37. Фундаментальные новости и аналитика Аналитический сайт о американском фондовом рынке www.finance.yahoo.com
38. Фундаментальные новости и аналитика Сайт о американском фондовом рынке www.quote.com
40. Скачать презентацию

Слайд 2

Цель фундаментального анализа
Фундаментальный анализ это интерпретация и оценка основных экономических показателей

и факторов развития страны.
Целью фундаментального анализа определение истиной, справедливой цены валюты. Сравнивая оценку с текущей рыночной ценой, делается вывод о том, переоценена или недооценена валюта.

Слайд 3

Основные фундаментальные факторы
Экономические факторы
Политические
Слухи и ожидания
Форс мажор

Слайд 4

Экономические факторы
Данные экономического развития страны
Торговые переговоры, заседания большой семерки или торговых

союзов (ВТО),
Выступление глав центральных банков и заседания банков
Изменения кредитно-денежной политики
Выступление известных экономистов и аналитиков по поводу ситуации на валютном рынке
Валютные интервенции
Сопредельные рынки.

Слайд 5

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP)
Является главным

индикатором отражающим состояние экономики.
Выходит в виде абсолютного суммы цен на товары и услуги произведенными резидентами и не резидентами на территории страны.

GDP

Валютный курс

Слайд 6

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP)
GDP advance
GDP

preliminary

GDP final

Первоначальные данные по ВВП публикуются каждый квартал,
(январь, апрель, июль, октябрь)
после 20 числа в 8:30

Пересмотренное значение ВВП публикуются в следующий месяц
февраль, май, август, ноябрь
после 20 числа в 8:30

Окончательное значение публикуется на следующий месяц
март, июнь, сентябрь, декабрь
после 20 числа в 8:30

Слайд 7

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP)
Данные по

GDP США

Слайд 8

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP)

Слайд 9

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP)
Выход предварительного

ВВП
Рынок ожидал значение 5,9 реально вышло 7,2

Слайд 10

Данные экономического развития страны Платежный баланс Balance of payments (Current account)
Представляет собой

соотношение между суммой платежей поступающих из – за границы, и
суммой платежей, идущих за границу.
ИМЕЕТ ОГРАНИЧЕННОЕ ВЛИЯНИЕ НА ВАЛЮТНЫЙ КУРС
Если Ввоз>Вывоз ПОЛОЖИТЕЛЬНОЕ САЛЬДО БАЛАНСА
Если Ввоз<Вывоз ОТРИЦАТЕЛЬНОЕ САЛЬДО БАЛАНСА

Balance of payments (advance)

Balance of payments (preliminary)

Balance of payments (final)

Первоначальные данные публикуются каждый квартал,
(январь, апрель, июль, октябрь)
после 20 числа в 8:30

Окончательное значение публикуется на следующий месяц
март, июнь, сентябрь, декабрь
после 20 числа в 8:30

Пересмотренное публикуется в следующий месяц
февраль, май, август, ноябрь
после 20 числа в 8:30

Слайд 11

Данные экономического развития страны Торговый баланс Trade Balance (International Trade)
Представляет собой разницу

между суммой цен товаров, вывезенных
за пределы государства,
и суммой цен товаров, ввезенных на территорию данной странны. Это разница между экспортом
и импортом.
ОКАЗЫВАЕТ ЗНАЧИТЕЛЬНОЕ ВЛИЯНИЕ НА РЫНОК

Export>Import

Курс национальный валюты

Слайд 12

Данные экономического развития страны Торговый баланс Trade Balance (International Trade)
Данные по Trade

balance в Европе составили 6,5 млрд.
прогноз 9,2 млрд. предыдущее значение 12,2

Слайд 13

Данные экономического развития страны Промышленное производство - Industrial Production
Является одним из

главных индикаторов отражающих состояние национальной экономики. Индекс показывает уровень изменения объема выпуска промышленного производства и коммунальных услуг в стране.
Публикуется ежемесячно в середине каждого месяца.
Оказывает сильное значение на рынок

Industrial Production

Курс национальной валюты

Слайд 14

Данные экономического развития страны Промышленное производство - Industrial Production
Индекс промышленного производства (Industrial

production)
в США за июнь составил +0.1% (прогноз был +0.2%,
предыдущее значение +0.1%).

Слайд 15

Данные экономического развития страны Емкость использования – Capacity utilisation
Определяет степень использования производственного

потенциала экономики страны. Уровень 85% говорит о хорошем балансе между экономическим ростом и уровнем инфляции.
Превышение говорит об инфляционных процессах экономике страны.
Рост показателя приводит к росту национальной валюты.
Значение публикуется в середине каждого месяца одновременно с индикатором Industrial production (Промышленное производство).

Слайд 16

Данные экономического развития страны Заказы на товары длительного пользования Durable goods orders
К

товарам длительного пользования относятся товары со сроком службы более 3-х лет (автомобили, мебель, бытовая техника). Исключение – военные и транспортные заказы.
Индикатор является важным, так как дает представление об уверенности потребителей этой продукции в текущей экономической ситуации.
Рост индикатора является положительным фактором для развития экономики и приводит к росту
курса национальной валюты.
Публикуется на 4 неделе каждого месяца.

Слайд 17

Данные экономического развития страны Заказы на товары длительного пользования Durable goods orders

Слайд 18

Данные экономического развития страны Производительность труда Productivity
Показывает изменение объема выпущенной продукции приходящегося

на одного работника.
Рост данного индекса является положительным фактором для развития экономики и приводит к росту национальной валюты.

Слайд 19

Данные экономического развития страны Производительность труда Productivity
Выход данных по производительности труда

Слайд 20

Данные экономического развития страны Личные доходы – Personal Income
Индекс включает в себя

заработную плату рабочих и служащих, доход от ренты, дивиденды, доход в виде банковских процентов, выплаты по социальному страхованию.
Характеризует покупательскую способность населения.
Рост его значения приводит к росту объема розничных продаж, что положительно сказывается на росте курса национальной валюты.

Слайд 21

Данные экономического развития страны Личные расходы – Personal Spending
Отражает изменение расходования средств

для удовлетворения личных потребностей.
Включает три составляющие :
Расходы на товары длительного пользования
Расходы на кратковременного пользования
Расходы на услуги
Публикуется одновременно с показателем Личные доходы после 20 числа каждого месяца.
Рост показателя положительно влияет на курс национальной валюты. Приводит к росту.

Слайд 22

Данные экономического развития страны Уровень безработицы – Unemployment rate
Показывает процентное отношение числа

безработных к общей численности трудоспособного населения
Оказывает значительное влияние на рынок.
Публикуется как правило в первую пятницу каждого месяца

Сокращение уровня безработицы привел к усилению доллара

Слайд 23

Данные экономического развития страны Индекс промышленных цен Producer Price Index (PPI)
Определяет изменение

уровня цен на корзину товаров произведенных в промышленности
Состоит из двух частей:
Цены на входе (полуфабрикаты, комплектующие и т.д.)
Цены на выходе производства (готовая продукция)
Оказывает сильное влияние на валютный курс.
Публикуется ежемесячно в середине месяца.

Слайд 24

Данные экономического развития страны Индекс цен потребителей Consumer Price Index (CPI)
Определяет изменение

уровня розничных цен на «корзину» товаров и услуг.
Является главным индикатором уровня инфляции в стране. Анализируется с индикатором PPI.
Публикуется ежемесячно в середине месяца.
Влияние на курс валюты имеет только нестандартное сильное отклонение.

График изменения CPI

Слайд 25

Interest Rate Процентные ставки
Official interest rate – официальная учетная ставка по

которой банки занимают деньги
у центрального банка.
США
Federal funds rate-основная процентная ставка США. Ставка под которую банки размещают свободные средства, находящиеся на счетах ФРС, другим банкам для операций overnight.
Discount rate – ставка, под которую ФРС США выдает кредиты для поддержания ликвидности банков.
Великобритания
Repo rate – ставка под которую Банк Англии выдает краткосрочные кредиты под обеспечение ценных бумаг. Является основной ставкой Англии.
Европейский союз
Refinancing rate – минимальная процентная ставка для заявок на привлечение средств ЕЦБ.
Deposit Rate – ставка по которой размещаются свободные денежные средства в институтах ЕЦБ.
Marginal lending rate – ставка по которой ЕЦБ кредитует банки для поддержания краткосрочной ликвидности.

Слайд 26

Interest Rate Процентные ставки
Япония
Overnight call rate terget – ориентировочная ставка процентов

по краткосрочным депозитам Банка Японии.
Discount rate – процентная ставка, под которую Банк Японии выдает кредиты для поддержания ликвидности банков.
Швейцария
3 month LIBOR range – диапазон в 1% для 3-х месячной процентной ставки LIBOR по швейцарскому франку.
LIBOR – London Interbank offered Rate – процентная ставка, по которой банки размещают кредиты на денежном рынке в Лондоне.

Слайд 27

Interest Rate Процентные ставки

Слайд 28

Interest Rate Процентные ставки
Изменение
процентных ставок
В Европейском союзе

Слайд 29

Interest Rate Процентные ставки
Повышение учетной ставки
Повышение доходности
по государственным ценным бумагам

(Goverment Bond)

Повышение спроса на государственные
бумаги со стороны участников
И спроса на национальную валюту

Повышение курса национальной валюты

Повышение стоимости кредита

Снижение активности на фондовом рынке
Возможно падение фондовых индексов

Слайд 30

Interest Rate Процентные ставки
Комитет открытого рынка Федеральной резервной системы США (FOMC)

принял сегодня решение снизить процентную ставку по федеральным фондам
(Federal fund rate) на 0.25% до уровня 1.75%.
Дисконтная ставка (Discount rate)
также уменьшена на 0.25% до уровня 1.25%.

Слайд 31

Фондовые индексы

Слайд 32

Фондовые индексы
Индекс Доу Джонса и график EURUSD

Слайд 33

Фундаментальные новости и аналитика
Новостная лента компании Forexite http://www.forexite.com

Слайд 34

Фундаментальные новости и аналитика
Календарь событий на неделю компании Forexite http://www.forexite.com

Слайд 35

Фундаментальные новости и аналитика
Сайт Bloomberg www.bloomberg.com

Слайд 36

Фундаментальные новости и аналитика
Сайт компании REUTERS www.reuters.com

Слайд 37

Фундаментальные новости и аналитика
Аналитический сайт о американском фондовом рынке www.finance.yahoo.com

Слайд 38

Фундаментальный анализ FOREX

Содержание

Цель фундаментального анализа Фундаментальный анализ это интерпретация и оценка основных экономических показателей

Основные фундаментальные факторыЭкономические факторы ПолитическиеСлухи и ожиданияФорс мажор

Экономические факторыДанные экономического развития страныТорговые переговоры, заседания большой семерки или торговых

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) Является главным

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) GDP advanceGDP

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) Данные по

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP)

Данные экономического развития страны Валовой внутренний продукт Gross Domestic Product (GDP) Выход предварительного

Данные экономического развития страны Платежный баланс Balance of payments (Current account)Представляет собой

Данные экономического развития страны Торговый баланс Trade Balance (International Trade)Представляет собой разницу

Данные экономического развития страны Торговый баланс Trade Balance (International Trade)Данные по Trade

Данные экономического развития страны Промышленное производство - Industrial Production Является одним из

Данные экономического развития страны Промышленное производство - Industrial ProductionИндекс промышленного производства (Industrial

Данные экономического развития страны Емкость использования – Capacity utilisationОпределяет степень использования производственного

Данные экономического развития страны Заказы на товары длительного пользования Durable goods orders К

Данные экономического развития страны Заказы на товары длительного пользования Durable goods orders

Данные экономического развития страны Производительность труда ProductivityПоказывает изменение объема выпущенной продукции приходящегося

Данные экономического развития страны Производительность труда ProductivityВыход данных по производительности труда

Данные экономического развития страны Личные доходы – Personal Income Индекс включает в себя

Данные экономического развития страны Личные расходы – Personal SpendingОтражает изменение расходования средств

Данные экономического развития страны Уровень безработицы – Unemployment rate Показывает процентное отношение числа

Данные экономического развития страны Индекс промышленных цен Producer Price Index (PPI)Определяет изменение

Данные экономического развития страны Индекс цен потребителей Consumer Price Index (CPI)Определяет изменение

Interest Rate Процентные ставкиOfficial interest rate – официальная учетная ставка по

Interest Rate Процентные ставкиЯпонияOvernight call rate terget – ориентировочная ставка процентов