Инвестор на рынке ценных бумаг

ИНВЕСТОР КАК СТОРОНА ПОКУПАТЕЛЯ

Основу рынка ценных бумаг составляют инвесторы – организации

ВЫБОР СТРАТЕГИИ

Частный инвестор может выбирать различные стратегии, в зависимости от сумм,

ВИДЫ ИНВЕСТОРОВ

Инвесторы отличаются между собой тактикой и стратегией действий.
По стратегии

СТРАТЕГИЧЕСКИЙ ИНВЕСТОР

Покупает ценные бумаги с целью получения контроля над деятельностью компании.

ПОРТФЕЛЬНЫЙ ИНВЕСТОР
Покупает ценные бумаги для получения максимального дохода, управление компанией не

ИНСТИТУЦИОНАЛЬНЫЕ ИНВЕСТОРЫ

Юридические лица, которые не являются профессиональными участниками рынка ценных бумаг,

ОТНОШЕНИЕ К ИНВЕСТИЦИОННОМУ РИСКУ

Соотношение между риском и доходностью является основным показателем

ПО ОТНОШЕНИЮ К РИСКУ

Консервативный (робкий) инвестор — стремится к минимальному риску,

Может ли актив одновременно обладать тремя свойствами?

РАЗНЫЕ ЦЕЛИ

Для инвестора, задачами которого является минимизация затрат, присуща консервативная

ВЫСОКИЙ РИСК, ВЫСОКАЯ ПРИБЫЛЬ

Рискованная тактика присуща спекулянтам фондового рынка.

ПО КВАЛИФИКАЦИИ

Изощренный (квалифицированный)инвестор — ставит цель получить максимально высокий доход;
Нерациональный инвестор

На 01.07.20

САМОСТОЯТЕЛЬНОЕ ИНВЕСТИРОВАНИЕ

Инвестор открывает счет в брокерской компании и получает доступ к

САМОСТОЯТЕЛЬНОЕ ИНВЕСТИРОВАНИЕ

Достоинства:
Реализация индивидуальной инвестиционной стратегии
Свобода в принятии инвестиционных решений
Минимальные издержки, связанные

ИНДИВИДУАЛЬНЫЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ СЧЕТ

С 01.01.2015 каждое физическое лицо имеет право открыть

ИНДИВИДУАЛЬНЫЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ СЧЕТ
Брокерский счет

Счет доверительного управления

с возможностью получения инвестиционного налогового вычета

или

ИНДИВИДУАЛЬНЫЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ СЧЕТ

- срок - минимум на 3 года;
Min размер взноса

КОЛИЧЕСТВО ИИС

На 01.07.21 открыто более 3 000 000 счетов

89%
ИИС

РЕЙТИНГ БРОКЕРСКИХ КОМПАНИЙ ПО КОЛИЧЕСТВУ ОТКРЫТЫХ ИИС (ТОР-10) НА 01.07.2020

Источник:

СТРУКТУРА ИНВЕСТИЦИЙ НА ИИС (БРОКЕРСКИЕ) НА 01.01.20

Источник: Исследование НАУФОР

Источник: Исследование НАУФОР

Структура инвестиций на ИИС
(доверительное управление) на 01.01.20

ОФЗ ДЛЯ НАСЕЛЕНИЯ

ОФЗ-н — это долговые ценные бумаги, эмиссию которых осуществляет

ИЗМЕНЕНИЯ УСЛОВИЙ ВЫПУСКА ОФЗ-Н С 02.09.19

Отмена комиссии при покупке и предъявлении

ЧТО НЕОБХОДИМО СДЕЛАТЬ , ЧТОБЫ ПРИОБРЕСТИ ОФЗ-Н

Физическое лицо

Агент размещения

Брокерский договор

Депозитарный договор

Поручение

ДОЛЯ ГОЛУБЫХ ФИШЕК В ОБЩЕЙ КАПИТАЛИЗАЦИИ РОССИЙСКОГО РЫНКА АКЦИЙ МОСКОВСКОЙ БИРЖИ

Эффект диверсификации: в портфеле - два рискованных актива, а портфель является

ПЕРЕДАЧА СРЕДСТВ В ДОВЕРИТЕЛЬНОЕ УПРАВЛЕНИЕ

Инвестор заключает с брокерской компанией договор доверительного

ПЕРЕДАЧА СРЕДСТВ В ДОВЕРИТЕЛЬНОЕ УПРАВЛЕНИЕ

Достоинства:
Экономия времени
Решения об инвестировании принимает профессиональный управляющий
Недостатки:
Высокий

ИНВЕСТИРОВАНИЕ ЧЕРЕЗ ПАЕВОЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ФОНД

Инвестор приобретает паи инвестиционного фонда, передавая средства

ХАРАКТЕРНЫЕ ЧЕРТЫ ПИФ

Объединение средств мелких вкладчиков;
Сумма взносов подтверждается количеством паев;
Компания имеет

ИНВЕСТИРОВАНИЕ ЧЕРЕЗ ПАЕВОЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ФОНД

Достоинства:
Низкий порог входа
Решения об инвестировании принимает профессиональный

РОССИЙСКИЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ РЫНОК ИНТЕРЕСЕН

Брокерские компании предлагают широкий выбор акций, облигаций и

КЛИЕНТСКИЙ ПУТЬ 

Сначала клиент вносит от 10 000 до 40 000 руб.,

ИЗМЕНЕНИЯ ПРАВИЛ ИГРЫ НА ИНВЕСТИЦИОННОМ РЫНКЕ

 Запрет на инвестиции в иностранные акции

РАЗДЕЛЕНИЕ НА КВАЛИФИЦИРОВАННЫХ И НЕКВАЛИФИЦИРОВАННЫХ ИНВЕСТОРОВ

Ранее существовало только на Западе —

КАТЕГОРИЗАЦИЯ ИНВЕСТОРОВ

Начнется с 01.04.2022.
Он делит всех инвесторов на неквалифицированных и квалифицированных.
Квалифицированный

СТАТУС КВАЛИФИЦИРОВАННОГО ИНВЕСТОРА

Особый статус, который подтверждает опытность участника рынка и дает

АВТОМАТИЧЕСКИ

Статус опытного приобретают ряд физических и юридических лиц.
Брокеры, профессиональные управляющие, дилеры,

ДЛЯ ПОЛУЧЕНИЯ СТАТУСА ОПЫТНОГО ФИЗЛИЦО ДОЛЖНО

Иметь активы, общая сумма которых превышает

ДЛЯ ПОЛУЧЕНИЯ СТАТУСА ОПЫТНОГО ФИЗЛИЦО ДОЛЖНО

Обладать достаточным и регулярным опытом инвестирования.

ДЛЯ ПОЛУЧЕНИЯ СТАТУСА ОПЫТНОГО ФИЗЛИЦО ДОЛЖНО

Иметь подходящее образование. Высшее образование в

ДОКУМЕНТЫ В СООТВЕТСТВИИ С УСЛОВИЯМИ

Документы о владении имуществом. Выписки с банковского

С 01.10.2021 ГОДА

В России вступил в силу закон о тестировании неквалифицированных

ФОРМАТ ТЕСТА

В стандартном тесте два блока вопросов:
Первый посвящен оценке опыта

НАПРИМЕР, ТЕСТ ПО ПРОВЕДЕНИЮ МАРЖИНАЛЬНЫХ СДЕЛОК

Маржинальная торговля — это... (правильный ответ:

НЕКВАЛИФИЦИРОВАННЫЙ ИНВЕСТОР

Сможет без тестирования приобрести наиболее простые и наименее рискованные

ДЛЯ ПРИОБРЕТЕНИЯ ДРУГИХ ИНСТРУМЕНТОВ

Совершения маржинальных сделок и сделок с производными финансовыми

НЕ СДАВШИЕ ТЕСТ

Смогут купить любой инструмент, но:
на сумму не более 100

К СОЖАЛЕНИЮ

 Российские акции (разрешенные для всех) более волатильны и имеют больший

«ДЛИННЫЕ» ДЕНЬГИ

Для аудитории до 40–50 лет (а это более 75% всех

ПРОБЛЕМА В ТОМ, ЧТО

В таких долгосрочных портфелях должно найтись место не

ПРАВОВЕДЧЕСКИЕ КАЗУСЫ

КАЗУС — (лат. casus случай). Затруднительное обстоятельство или замечательный случай,

КРУПНЫЙ ИНВЕСТОР

РАЗМЕЩЕНИЕ ИНВЕСТИЦИЙ

ИНВЕСТИЦИИ АКТИВОВ