Владивостокский государственный университет экономики и сервиса Институт международного бизнеса и экономики Кафедра «Финанс

Тема 7.
Международные кредитные отношения.

Международный кредит – движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений,

Факторы, обусловливающие объективную потребность в кредите:
▲ особенности кругооборота средств в хозяйстве;
▲

Принципы международного кредита:
◊ возвратность;
◊ срочность;
◊ платность;
◊ обеспеченность;
◊ целевой характер.

Функции международного кредита:
◄ перераспределение ссудного капитала между странами для обеспечения потребностей

Роль международного кредита в развитии производства:
▼ стимулирование внешнеэкономической деятельности страны;
▼ создание

Кредитная дискриминация – установление худших условий получения, использования или погашения международного

Классификация форм международного кредита:
1) по источникам;
2) по назначению;
3) по видам;
4) по

Международные кредиты по источникам разделяют на:
■ внутренние;
■ иностранные;
■ смешанные.

Международные кредиты по назначению подразделяются на:
■ коммерческие кредиты;
■ финансовые кредиты;
■ «промежуточные»

Международные кредиты по видам делятся на:
■ товарные;
■ валютные.

Международные кредиты по валюте займа различают:
■ в валюте страны – должника;
■

Международные кредиты по срокам делятся на:
■ краткосрочные (до 1 года);
■ среднесрочные

По степени обеспеченности:
■ обеспеченные;
■ бланковые (разновидности – контокоррент, овердрафт).
Контокоррент – единый

По технике предоставления кредиты могут быть:
■ финансовые;
■ акцептные;
■ депозитные сертификаты;
■ облигационные

По тому, кто выступает в качестве кредитора кредиты делятся на:
■ частные;
■

Фирменный (коммерческий) кредит – ссуда, предоставляемая в товарной форме фирмой (экспортером)

Экспортный кредит – кредит, выдаваемый банком страны-экспортера банку страны-импортера для кредитования

Брокерский кредит – промежуточная форма между фирменным и банковским кредитом.
Акцептно-рамбурсный кредит

Долгосрочные межгосударственные кредиты – кредиты, предоставляемые за счет средств государственного бюджета.

Формы долгосрочных межгосударственных кредитов:
● двухсторонние правительственные;
● кредиты международных и региональных валютно-кредитных

Совместное финансирование – кредитование несколькими кредитными учреждениями крупных проектов, главным образом,

Международный консорциальный (синдицированный) кредит –
кредит, предоставляемый банками разных стран одному

Особенности консорциальных кредитов:
- оформляется специальным соглашением о создании консорциума (синдиката);
-

- при предоставлении займов в форме выпуска ценных бумаг кредит сочетается

Проектное финансирование – форма долгосрочного международного кредитования, предполагающее предоставление ссуд в

Особенности проектного финансирования:
- разнообразие источников формирования ресурсов;
- использование различных форм кредитования

Лизинг – предоставление лизингодателем материальных ценностей (как правило, оборудования, машин) лизингополучателю

Особенности лизинговых операций:
▲ объект сделки выбирает лизингополучатель, а не лизингодатель, приобретающий

▲ по окончании срока действия контракта клиент может продолжить аренду по

Формы лизинга:
▲ прямой;
▲ стандартный;
▲ операционный;
▲ возвратный («лиз-бэк»);
▲ «мокрый» лизинг;
▲ «чистый» лизинг;
▲

▲ лизинг с полным обслуживанием;
▲ лизинг поставщику;
▲ возобновляемый лизинг;
▲ вендор –

Факторы, определяющие развитие международного рынка лизинговых услуг:
► нехватка ликвидных средств;
► обострение

► снижение прибыли предприятий, ограничивающее возможности развития производства;
► государственное содействие лизинговой

Международный факторинг – кредитование экспорта в форме покупки факторинговой компанией (иногда

Конвенционный (открытая цессия) факторинг – предполагает извещение импортера о переуступке платежных

Виды международного факторинга:
► взаимный (двухфакторинговый) – взаимодействие двух факторинговых компаний в

Экспортное форфетирование – кредит в форме покупки форфетором платежных требований экспортера

Особенности форфетирования:
● покупка существующих, а не будущих, полностью не определенных, платежных

● высокая стоимость;
● большая степень риска по сравнению с факторингом, связанная

Условия международного кредита:
▲ валюта кредита;
▲ валюта платежа;
▲ сумма кредита;

▲ срок кредита;
▲ условия использования и погашения кредита;
▲ стоимость кредита;
▲ вид

Факторы, определяющие выбор валюты кредита:
► степень стабильности;
► уровень процентной ставки;
► практика

Сумма (лимит) кредита – часть ссудного капитала, который предоставлен в товарной

Полный срок кредита:
Сп = Пи + Лп + Пп,
где

Средний срок кредита:
Сср = ½ Пи + ½ Пп,
где Сср

Средний срок кредита (при неравномерном использовании или погашении кредита):

где Сср –

Кредиты по условиям погашения:
► с равномерным погашением равными долями в течение

Средневзвешенная дата поставки:

где Дср/в – средневзвешенная дата поставки;
С – сумма отдельной

Виды финансово-товарного обеспечения международных кредитов:
◄ залог товарно-материальных ценностей, средств на счетах

◄ рефинансирование за счет кредитов банка-поставщика в размере 100 % кредита,

Формы государственного регулирования международных кредитных операций:
▲ регламентация операций банка за рубежом
▲

Формы межгосударственного регулирования международных кредитных операций:
■ координация условий экспортных кредитов и

■ регламентация деятельности международных и региональных валютно - кредитных и финансовых

Вопросы для самопроверки:

1. Что такое международный кредит? Его отличительные особенности?
2. Назовите

Вопросы для самопроверки:

6. В чем сущность и роль лизинга как специфической

Рекомендуемая литература:

1. Федеральный закон «О валютном регулировании и валютном контроле.» №