Индекс волатильности
РТС
где:
T1дни – календарное время до даты истечения серии опционов
с ближайшей датой истечения срока действия включительно, в долях дня;
nfut – количество календарных дней от даты начала осуществления сглаженного перехода до даты истечения ближайшей серии опционов включительно (равно 12);
nsmooth – количество календарных дней, в течение которых осуществляется сглаженный переход (равно 6);
σ1 – агрегированная волатильность ближайшей серии опционов;
σ2 – агрегированная волатильность серии опционов с датой истечения срока действия, следующей за датой истечения срока действия ближайшей серии опционов.
где:
Fi – цена фьючерсного контракта, являющегося базовым активом ближайшей/следующей серии опционов;
Ti - календарное время до даты истечения ближайшей/следующей серии опционов включительно, в долях года;
C(x) – функция, задающая стоимость опционов Call*;
P(x) – функция, задающая стоимость опционов Put:
P(x) = C(x) - F + K;
K – страйк опциона.